解析：
青少年男性患者，自觉胸闷、气促10天，活动后加重（气胸常见临床表现），查体：左侧呼吸音明显减弱（气胸典型体征），胸部X线片示左侧气胸，左肺压缩40%（压缩＞20%，提示中等量气胸），肋膈角可见小液平面（提示胸腔积液），综合患者病史、症状、体征及辅助检查，患者诊断考虑左侧自发性气胸，左肺压缩40%（＞20%），故该患者首选处理方法是胸腔闭式引流（B对）。吸氧观察（A错）适用于稳定型小量气胸或首次发生的症状较轻的闭合性气胸，高浓度吸氧可加快胸腔内气体的吸收。胸腔穿刺抽气（C错）适用于小量气胸(20%以下），呼吸困难较轻，心肺功能尚好的闭合性气胸患者。胸腔镜检查（D错）主要用于胸腔病变的诊断。开胸探查（E错）主要用于进行性血胸、心脏大血管损伤等严重胸部损伤的治疗。