试题要求
（单选题）某股票的现行价格为 20 元，以该股票为标的资产的欧式看涨期权和欧式看跌期权的执行价格均为 24.96 元，都在 6 个月后到期。年无风险报酬率为 8%，如果看涨期权的价格为 10 元，看跌期权的价格应为（ ）元。
答案解析
答案：D
解析：
由看涨期权 — 看跌期权平价定理：看涨期权价格 C – 看跌期权价格P= 标的资产的价格 S0 – 执行价格的现值 PV（X），可得：看跌期权的价格 =24.96/（1+4%） – 20+10=14（元），选项 D 正确。
由看涨期权 — 看跌期权平价定理：看涨期权价格 C – 看跌期权价格P= 标的资产的价格 S0 – 执行价格的现值 PV（X），可得：看跌期权的价格 =24.96/（1+4%） – 20+10=14（元），选项 D 正确。
考点：金融期权价值的评估方法